Сегодня я хочу рассказать еще об одном способе получения дохода от вложения средств. Это инвестиции в дебиторскую задолженность. Некоторые начинающие инвесторы полагают, что подобные инвестиции доступны только банкам, либо крупным фондам. Но это не так. Это направление вложения средств может стать источником дохода для любого частного инвестора при условии грамотного подхода к выбору актива.
Для начала поясню, что такое дебиторская задолженность. Бывает так, что компания соглашается на поставку товаров или услуг своему клиенту с последующей оплатой. Но деньги за поставленные товары компания не получает. Эти средства отражаются в балансе, как дебиторская задолженность. Инвестиционным активом в этом случае является право требования от покупателя товаров или услуг оплаты за них. К слову сказать, доход инвестора от такого вложения средств может в несколько раз превышать сумму инвестиций. Купить дебиторскую задолженность можно непосредственно у компании или на аукционах.
Виды дебиторской задолженности
Для того, чтобы принять правильное инвестиционное решение, надо понимать, какой бывает дебиторская задолженность. Ее можно разделить на две категории: нормальная и просроченная. У любой задолженности есть срок погашения. И если он еще не наступил, то она считается нормальной. Размер дисконта, как правило, зависит от того, какой период времени остался до окончания срока погашения. Компании нередко принимают решение продать дебиторскую задолженность со скидкой, поскольку это выгодней, чем брать кредитные средства. Что касается просроченной дебиторской задолженности, то она может быть двух видов: сомнительная и безнадежная. И поэтому важно перед принятием решения выяснить, к какому из этих двух видов относится рассматриваемая для вложения средств просроченная задолженность.
Риски инвестиций
Хочу предупредить, что этот вид инвестирования имеет немалые риски. Не всегда инвестору удается получить средства с должника. Иногда дело доходит до суда, а этот процесс может длиться годами. Кроме этого, попадаются как нечестные дебиторы, так и столь же нечестные кредиторы. В документах, подтверждающих долг, могут быть умышленно допущены неточности и ошибки. Из-за этого они будут признаны недействительными. В этом случае инвестор сможет вернуть свои деньги только в судебном порядке.
Когда выгодно покупать дебиторскую задолженность
Для простого инвестора существует три варианта вложения средств в такие активы.
Инвестиции в дебиторскую задолженность могу принести доход, если:
деньги вкладываются в проверенный и надежный долг;
есть возможность перепродать коллекторам приобретенную задолженность;
инвестор готов взыскивать купленный долг через суд.
На основании всего вышесказанного, вам может показаться, что инвестиции в дебиторскую задолженность уж очень рискованные. Но на самом деле степень риска здесь не больше, чем по инвестициям в другие активы. Любое вложение средств требует знаний и опыта.